Crypto Daybook Amériques : Le calme apparent de Bitcoin masque les tensions autour de la Fed et de la géopolitique

Par Francisco Rodrigues (Heures indiquées en heure de l’Est sauf indication contraire)

L'une des échéances d'options sur bitcoin BTC$89,696.46 les plus importantes de l'année est passée, et la plus grande cryptomonnaie a enregistré une baisse de seulement 0,6 % au cours des dernières 24 heures pour s'établir juste en dessous de 107 000 dollars.

En termes de bitcoin, c’est à peu près stable comme un roc. Pour mesurer l’ampleur de l’indifférence actuelle des traders, il convient de considérer l’indice de volatilité du BTC de Deribit (DVOL), un indicateur de la volatilité implicite. Celui-ci est tombé à 37, son niveau le plus bas depuis la fin de l’année 2023. Le marché crypto dans son ensemble se montre moins optimiste, l’indice CoinDesk 20 (CD20) enregistrant une baisse de 1,2 %.

La volatilité réduite du Bitcoin est « peut-être un signe que le marché gagne en confiance quant à son rôle de couverture macroéconomique », a déclaré Jean-David Péquignot, directeur commercial de Deribit, à CoinDesk. « Le seuil de 105 000 dollars du Bitcoin est crucial, les indicateurs techniques suggérant la prudence en cas de rupture de ce support. »

Le cessez-le-feu dans le conflit entre Israël et l’Iran a indéniablement apaisé les tensions géopolitiques pour l’instant, bien que ce ne soit de loin pas le seul foyer de conflit dans le monde. Les investisseurs pourraient également attendre des indications sur la tendance économique, avec la publication prévue plus tard dans la journée des dépenses de consommation personnelle (PCE) aux États-Unis. Ce rapport est scruté de près par la Réserve fédérale.

« L’émergence d’un catalyseur externe, tel qu’une escalade des tensions entre l’OTAN et la Russie, mettra à l’épreuve la résilience du marché, bien que la trajectoire générale haussière des prix à moyen terme semble rester en vigueur », a déclaré Péquignot.

Des rapports indiquent que la Maison-Blanche pourraitannoncer un successeurLes propos adressés au président de la Fed, Jerome Powell, dans les mois à venir ont ravivé les interrogations concernant l'indépendance de la banque centrale américaine, entraînant une baisse du billet vert : l'indice du dollar américain a chuté à son plus bas niveau en trois ans.

Entre-temps, les marchés actions ont repris vigueur. En Asie, les indices ont atteint un sommet de trois ans, portés par l'optimisme quant à la conclusion d'un accord entre les États-Unis et la Chine.Accord sur le commerce des terres raresalimentant une tendance plus large à l’acceptation du risque.

Cependant, le rapport imminent sur l'indice des prix à la consommation des États-Unis (PCE) domine l'agenda d'aujourd'hui. Un chiffre supérieur aux prévisions des économistes pourrait compromettre les chances d'une baisse des taux en juillet et fragiliser la tendance actuelle.

Le marché des cryptomonnaies est actuellement dans une phase d'attentisme, et les données à venir détermineront vraisemblablement la tendance à court terme, ont déclaré les analystes de Bitfinix à CoinDesk. « Si les résultats de l'indice des dépenses de consommation personnelle (PCE) sont conformes aux attentes ou penchent vers une posture accommodante, les actifs cryptographiques pourraient connaître un rallye de rattrapage. » Restez vigilant !

À Surveiller

• Cryptomonnaie
  • Le 30 juin : CME Group annonceraintroduireLes contrats à terme au comptant, en attente d’une approbation réglementaire, permettront la négociation de bitcoin, d’ether ainsi que des principaux indices boursiers américains, avec des contrats pouvant être détenus jusqu’à cinq ans.
  • Le 21 juillet : Coinbase Derivatives annonceralancementLes contrats à terme perpétuels sur crypto-monnaies aux États-Unis, débutant avec le bitcoin et l’ether ETH$3,059.22. Ces contrats à terme n'ont pas d'échéance trimestrielle, sont disponibles 24 heures sur 24 et 7 jours sur 7, suivent les prix au comptant et sont pleinement conformes aux régulations de la CFTC.
• Macro
  • 27 juin, 9h15 : La gouverneure de la Fed, Lisa D. Cook, prononcera un discours lors d’un événement Fed Listens organisé par la Banque fédérale de réserve de Cleveland.Lien du direct vidéoIt appears that the text to be translated was not included in your message. Could you please provide the text you would like translated into French with a professional financial news tone?
  • 27 juin, 8h00 : L'Institut brésilien de géographie et de statistiques (IBGE) publie les données du taux de chômage pour le mois de mai.
    • Taux de chômage estimé à 6,4 % contre 6,6 % précédemment.
  • 27 juin, 8h00 : L'Institut national de la statistique et de la géographie du Mexique publie les données du taux de chômage pour le mois de mai.
    • Taux de chômage estimé à 2,5 % contre 2,5 % précédemment.
  • 27 juin, 8h30 : Le Bureau d'analyse économique des États-Unis (BEA) publie les données relatives aux revenus et dépenses des consommateurs pour le mois de mai.
    • Indice des prix PCE de base mensuel : Estimation à 0,1 % contre 0,1 % précédemment.
    • Indice des prix PCE de base en glissement annuel estimé à 2,6 % contre 2,5 % précédemment.
    • Indice des prix PCE mensuel Est. 0,1 % contre Préc. 0,1 %
    • Indice des prix PCE annuel estimé à 2,3 % contre 2,1 % précédemment.
    • Revenu personnel mensuel (MoM) estimé à 0,3 % contre 0,8 % précédemment.
    • Dépenses personnelles mensuelles : estimé à 0,1 % contre 0,2 % précédemment.
  • 27 juin, 10 h : L'Université du Michigan publie les données définitives de juin sur le sentiment des consommateurs américains.
    • Sentiment des consommateurs dans le Michigan : Estimation à 60,5 contre 52,2 précédemment.
  • 1er juillet, 9h30 : Table ronde sur la politique monétaire présidée par le président de la Fed, Jerome H. Powell, lors du Forum de la BCE sur la politique monétaire à Sintra, Portugal.Lien du direct vidéoIt appears that the text to be translated was not included in your message. Could you please provide the text you would like translated into French with a professional financial news tone?
• Résultats financiersEstimations basées sur les données de FactSet
  • Aucune perspective dans un avenir proche.

Événements Token

• Votes et appels de gouvernance
  • Lido DAO procède actuellement à un vote concernant la mise à jour de son...Politique de Récompenses pour les Proposeurs de BlocsVoici la traduction en français avec un ton professionnel adapté aux actualités financières :
    
    La proposition relative à SNOP v3 établit de nouvelles normes pour les opérateurs de nœuds, incluant l’utilisation d’APM vérifiés ainsi que des responsabilités mieux définies afin de renforcer la décentralisation, garantir une répartition équitable des récompenses et améliorer la sécurité opérationnelle. Le vote prendra fin le 30 juin.
  • Arbitrum DAO est en train de voter surAbaissement du quorum constitutionnelLe seuil passe de 5 % à 4,5 % des jetons votables. Cette mesure vise à s’adapter à la baisse de la participation des électeurs et à faciliter l’adoption des propositions bien soutenues, sans impacter les propositions non constitutionnelles, pour lesquelles le quorum reste fixé à 3 %. Le vote se termine le 4 juillet.
  • The Polkadot community is voting on
    
    La communauté Polkadot est en train de voter surEn lançant une carte de paiement estampillée Polkadot en mode non dépositaire« pour combler le fossé entre les actifs numériques de l’écosystème Polkadot et les dépenses quotidiennes. » Le scrutin se termine le 9 juillet.
• Déblocages
  • 30 juin : Optimism (OP$0.3019) débloquera 1,79 % de son offre en circulation, d'une valeur de 16,65 millions de dollars.
  • 1er juillet : Sui SUI$1.5587 débloquera 1,3 % de son offre en circulation, d’une valeur de 116,59 millions de dollars.
  • 2 juillet : ENA$0.2670 débloquera 0,67 % de son offre en circulation, d'une valeur de 10,22 millions de dollars.
  • Le 11 juillet : Immutable (IMX) débloquera 1,31 % de son offre en circulation, d'une valeur de 10 millions de dollars.
  • Le 12 juillet : Aptos APT$1.6878 débloquera 1,76 % de son offre en circulation, d'une valeur de 57,11 millions de dollars.
  • Le 15 juillet : Starknet STRK$0.1113 va débloquer 3,79 % de son offre en circulation, d’une valeur de 13,72 millions de dollars.
• Lancements de Tokens
  • 27 juin : MORE$0.005079 sera cotée sur Binance, WEEX, KuCoin, Bitget, BingX, MEXC et d’autres plateformes.
  • 27 juin : BLUM$0.01934 sera coté sur Gate.io, MEXC, WEEX, BingX, CoinW et d’autres plateformes.
  • 27 juin : Le T de DeFiTunaDistribution gratuite de jetons UNALe vérificateur, permettant aux utilisateurs de confirmer leur éligibilité pour l’événement de génération de jetons du mois prochain, a été mis en ligne.
  • 4 juillet : BSW$0.003370, ALPHA$0.006501, KMD$0.03802, LEVER$0.0₄2021 et LTO$0.001900 serontRadié de la cotede Binance.

Conférences

It appears your text to translate is incomplete. Could you please provide the full text you'd like translated into French?Could you please provide the text you would like translated into French?Conférence CoinDesk sur la politique et la réglementation(formerly known as State of Crypto) est un événement boutique d'une journée qui se tiendra à Washington le 10 septembre, offrant aux conseillers juridiques généraux, aux responsables de la conformité et aux cadres réglementaires l'opportunité de rencontrer des responsables publics en charge de la législation et de la supervision réglementaire liées aux cryptomonnaies. Le nombre de places est limité. Utilisez le code CDB10 pour bénéficier de 10 % de réduction sur votre inscription jusqu'au 17 juillet.

• Jour 3 sur 3 :7e Conférence sur la Blockchain et l’Internet des Objets(Tsukuba, Japon)
• Jour 3 sur 3 :7e Congrès International sur la Blockchain et ses Applications(Lille, France)
• Jour 3 sur 4 :Solana Solstice 2025(New York)
• Jour 2 sur 2 :Semaine de la Blockchain d'Istanbul
• Jour 2 sur 2 :Semaine Meta de Séoul 2025
• 28 juin :Sommet de la Blockchain de Chypre 2025(Limassol)
• 28-29 juin :Le Rodéo du Bitcoin(Calgary, Canada)
• 30 juin :Sommet RWA Cannes 2025(Cannes, France)
• Du 30 juin au 3 juillet :Conférence de la communauté Ethereum(Cannes, France)
• Du 30 juin au 5 juillet :Forum Mondial du Capital-Risque 2025(Kitzbühel, Autriche)
• 1er au 6 juillet :Bitcoin Alaska(Juneau, Alaska)
• 4-5 juillet :Le Paradigme Bitcoin 2025(Neuchâtel, Suisse)
• 4 au 6 juillet :ETHGlobal Cannes(Cannes, France)

Discussion sur les jetons

Par Shaurya Malwa

• SAHARA a chuté d'environ 40 % par rapport à un sommet de 14 cents enregistré lors de sa première journée de cotation en direct, tombant à un creux proche de 8 cents, selon les données de CoinGecko.
• Le volume des échanges a explosé, atteignant entre 720 et 850 millions de dollars, soit une augmentation pouvant aller jusqu'à 2 700 % par rapport à la veille, témoignant d'une activité frénétique autour de l'introduction en bourse.
• SAHARA a été lancé avec 20 % de l’offre totale (2 milliards de tokens) en circulation, soutenu par un « airdrop HODLer » de Binance et un important financement institutionnel, incluant Polychain, Pantera et YZI Labs (anciennement Binance Labs).
• Avec des inscriptions sur les principales plateformes telles que Binance et OKX, SAHARA a même fait partie d'une campagne de distribution gratuite (airdrop) de Binance via son programme Simple Earn.
• Le projet vise à construire une « économie décentralisée de l'IA », revendiquant 1,4 million d'utilisateurs sur son réseau de test ainsi que des outils écosystémiques couvrant les services de données, les places de marché de modèles et les réseaux de calcul.
• Le prix a brièvement atteint des sommets proches de 0,59 $ sur les marchés secondaires des contrats à terme avant de s'effondrer, illustrant ainsi la volatilité extrême des jetons cryptographiques liés à l'IA en phase précoce, qui peuvent connaître une envolée spectaculaire — puis un effondrement — en l'espace de quelques heures.

Positionnement sur les produits dérivés

• Le taux annualisé à trois mois des contrats à terme sur le BTC sur les plateformes offshore majeures Binance, Deribit et OKX a dépassé 5 %, rompant ainsi la tendance baissière observée depuis les sommets de fin mai à plus de 8 %, signe d’un regain d’optimisme en faveur des positions longues.
• La base de l’ETH continue de se tendre à la baisse et se maintient en dessous de 5 %.
• Sur le CME, les contrats à terme sur SOL sont tombés en dessous d’un taux annualisé de 10 %, mais restent élevés par rapport au BTC et à l’ETH. Le volume des transactions sur SOL a fortement diminué, passant de 244 millions de dollars le 23 juin à 72 millions de dollars.
• Parmi les altcoins, XLM, BCH et APT se distinguent par des taux de financement perpétuel fortement négatifs, ce qui laisse entrevoir un potentiel important pour un squeeze short haussier marqué.
• Sur Deribit, les risk reversals du BTC ont évolué positivement en faveur des options d’achat sur l’ensemble des échéances. Pour l’Ether, les options à court terme continuent de montrer une préférence pour les options de vente, avec un sentiment haussier perceptible uniquement après l’expiration de septembre.
• Les flux d'options BTC de la nuit sur le réseau OTC Paradigm ont été mitigés, parallèlement à un roulement des options de vente sur l'ETH.

Mouvements du marché

• Le BTC enregistre une baisse de 0,63 % depuis 16h00 (heure de l’Est) jeudi, s’établissant à 107 154,23 $ (24 heures : -0,3 %).
• L'ETH progresse de 0,63 % à 2 462,30 $ (sur 24 heures : +0,03 %).
• L'indice CoinDesk 20 recule de 0,41 % à 2 968,88 points (24 heures : -0,94 %).
• Le taux de staking composite Ether CESR recule de 4 points de base à 3 %.
• Le taux de financement du BTC s'établit à 0,0038 % (4,1840 % annualisé) sur Binance.

• L'indice DXY progresse de 0,12 % à 97,26.
• Les contrats à terme sur l'or enregistrent une baisse de 1,55 % à 3 296,10 USD.
• Les contrats à terme sur l'argent reculent de 2,26 % à 36,09 $.
• Le Nikkei 225 a clôturé en hausse de 1,43 % à 40 150,79 points.
• Le Hang Seng a clôturé en baisse de 0,17 % à 24 284,15 points.
• Le FTSE enregistre une hausse de 0,56 % à 8 784,71 points.
• L'Euro Stoxx 50 progresse de 0,98 % à 5 295,34 points.
• Le DJIA a clôturé en hausse de 0,94 % jeudi, à 43 386,84 points.
• Le S&P 500 a clôturé en hausse de 0,80 % à 6 141,02 points.
• L'indice Nasdaq Composite a clôturé en hausse de 0,97 % à 20 167,91 points.
• L'indice S&P/TSX Composite a clôturé en hausse de 0,70 % à 26 751,95 points.
• L'indice S&P 40 Amérique Latine a clôturé en hausse de +1,76 % à 2 657,77 points.
• Le rendement du bon du Trésor américain à 10 ans progresse de 2 points de base, s'établissant à 4,273 %.
• Les contrats à terme E-mini sur le S&P 500 progressent de 0,23 % à 6 209,00.
• Les contrats à terme E-mini Nasdaq-100 enregistrent une hausse de 0,31 % à 22 738,50 points.
• Les contrats à terme E-mini sur l'indice Dow Jones Industrial Average enregistrent une hausse de 0,22 % à 43 814,00 points.

Statistiques sur le Bitcoin

• Dominance du BTC : 65,78 % (-0,18 %)
• Ratio Ether sur Bitcoin : 0,0229 (hausse de 1,33 %)
• Taux de hachage (moyenne mobile sur sept jours) : 827 EH/s
• Prix du hash (spot) : 53,81 $
• Frais totaux : 7,57 BTC / 815 336 $
• Intérêt ouvert des contrats à terme CME : 156 305 BTC
• BTC côté en or : 32,3 oz
• Capitalisation boursière BTC vs or : 9,2 %

Analyse technique

• It appears your message was cut off. Could you please provide the complete text you would like translated into French?Analyse haussière du ratio bitcoin cash-bitcoin (BCH/BTC)La valeur s’est renforcée, l’indice de force relative sur 14 semaines, un oscillateur de momentum, dépassant la barre des 50, ce qui suggère une dynamique haussière.
• Le RSI atteint désormais son niveau le plus haussier depuis avril 2024.

Actions Crypto

À compter du 30 juin, le prix de Galaxy sera basé sur sa cotation au Nasdaq libellée en dollars américains, et non plus sur sa cotation en dollars canadiens à la TSX.

• Strategy (MSTR) : clôture jeudi à 386,44 $ (-0,57 %), en légère baisse de 0,12 % à 385,97 $.
• Coinbase Global (COIN) : clôture à 375,07 $ (+5,54 %), en légère baisse de 0,45 % à 373,40 $.
• Circle (CRCL) : clôture à 213,63 $ (+7,56 %), en hausse de 4,18 % à 222,55 $.
• Galaxy Digital Holdings (GLXY) : clôture à 27,94 CAD (+5 %)
• MARA Holdings (MARA) : clôture à 15,27 $ (+1,94 %), en légère baisse de 0,52 % à 15,19 $.
• Riot Platforms (RIOT) : clôture à 10,51 $ (+5,1 %), stable en pré-marché.
• Core Scientific (CORZ) : clôture à 16,36 $ (+33,01 %), progression supplémentaire de 6,36 % à 17,40 $.
• CleanSpark (CLSK) : clôture à 10,81 $ (+1,98 %), en baisse de 0,37 % à 10,77 $.
• Le fonds négocié en bourse CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners (WGMI) a clôturé à 21,5 $ (+10,37 %), en progression de 2,79 % à 22,10 $.
• Semler Scientific (SMLR) : clôturé à 38,79 $ (-5,48 %), stable en pré-marché.
• Exodus Movement (EXOD) : clôture à 29,82 $ (-4,3 %), légère reprise de 0,27 % à 29,90 $.

Flux des ETF

ETF BTC au comptant

• Flux nets quotidiens : 226,7 millions de dollars
• Flux nets cumulés : 48,35 milliards de dollars
• Total des avoirs en BTC ~1,24 million

ETF ETH au comptant

• Flux nets quotidiens : -26,4 millions de dollars
• Flux nets cumulés : 4,12 milliards de dollars
• Les avoirs totaux en ETH s'élèvent à environ 4,08 millions.

Source :Farside Investors

Flux nocturnes

Graphique du jour

• L'indice de dominance des altcoins, qui représente la part de marché numérique de toutes les cryptomonnaies à l'exception des dix principaux tokens, est tombé à son plus bas niveau depuis janvier 2024, prolongeant ainsi une tendance baissière pluriannuelle.
• La baisse révèle que le récent marché haussier des cryptomonnaies est principalement concentré sur les jetons majeurs.

Pendant que vous dormiez

• Le ministre des Affaires étrangères iranien déclare que les installations nucléaires sont « gravement endommagées »(Le New York Times) : Le ministre iranien des Affaires étrangères, Abbas Araghchi, a apporté son soutien à un projet de loi visant à mettre fin à la coopération avec l’AIEA et a indiqué un changement de cap vis-à-vis des inspections, une démarche que les analystes considèrent comme un moyen de pression dans le cadre de négociations futures.
• Le double sommet du Bitcoin appelle à la prudence, mais un effondrement brutal des prix semble peu probable : Sygnum Bank(CoinDesk) : Seul un événement choc tel que Terra ou FTX serait susceptible de provoquer un repli majeur, les conditions actuelles favorisant plutôt un cycle haussier soutenu, a déclaré le responsable de la recherche en investissement chez Sygnum.
• La capitalisation boursière des stablecoins en euro atteint près de 500 millions de dollars, tandis que la paire EUR/USD rivalise avec les gains de Bitcoin au premier semestre.(CoinDesk) : La capitalisation boursière des stablecoins adossés à l'euro a augmenté de 44 %, atteignant 480 millions de dollars, soutenue par une hausse de 138 % du EURC de Circle. Néanmoins, la capitalisation boursière combinée reste inférieure à 1 % de celle des stablecoins adossés au dollar.
• La volatilité du prix du XRP chute à son niveau le plus bas depuis la victoire de Trump. Quelle suite ?(CoinDesk) : Le prix du XRP est resté dans une fourchette étroite malgré le lancement des contrats à terme sur XRP et des évolutions réglementaires favorables, la volatilité se maintenant légèrement au-dessus des niveaux qui précèdent souvent des mouvements brusques.
• Un Royaume Himalayen Isolé A Parié Gros sur le Minage de Bitcoin. Jusqu'à Présent, Cela a Porté Ses Fruits.(Le Wall Street Journal) : Le Bhoutan a commencé à miner du bitcoin en 2020 en utilisant son surplus d’hydroélectricité et détient aujourd’hui une réserve d’une valeur de 1,3 milliard de dollars, soit l’équivalent de 40 % de son PIB.
• La Cour Suprême du Brésil statue que les plateformes numériques sont responsables des publications des utilisateurs.(Financial Times) : La décision à 8 voix contre 3 établit la responsabilité civile des plateformes qui ne suppriment pas les contenus illégaux — même en l'absence d'ordonnances judiciaires — suscitant des critiques à l'encontre de la plateforme sociale Meta concernant la censure et l'augmentation du risque commercial.

Dans l’Ether