Crypto voor Adviseurs: AI-agenten en Internetgeld

Ik zeg altijd dat de robots programmeerbaar internetgeld nodig zullen hebben — is die tijd nu aangebroken?

In de "Crypto voor Adviseurs" nieuwsbrief van vandaag, Peter Gaffney van Inveniam legt uit hoe AI-agenten zullen kunnen communiceren met cryptocurrencies en stablecoins en investeringen zullen beheren.

Vervolgens, in "Vraag een Expert", Bryan Courchesne van DAiM biedt inzicht in de trends die hij waarneemt bij investeerders in de markt.

Dank aan onze sponsor van de nieuwsbrief van deze week, Grayscale.

– Sarah Morton

Agentic Capital Markets Gebouwd op Tokenisatie

Vermogensbeheer wordt steeds digitaler — een ingrijpende verschuiving die aan kracht wint naarmate traditionele en digitale activa samenkomen. Wat twee jaar geleden begon met proefprojecten zoals JPMorgan’s Crescendo-platform, is nu uitgegroeid tot on-chain investeringsstrategie-aggregators en geautomatiseerde modelportefeuilles, waardoor individuele vermogensbeheerders hun portefeuillebeheer kunnen opschalen.

Misschien is de sterkste onderliggende drijfveer van deze verschuiving de opname van AI Agents. Agents zijn actoren binnen een digitale omgeving die leren van hun omgeving en bevoegd zijn om beslissingen te nemen op basis van een set richtlijnen. Een populair voorbeeld is een gedecentraliseerde finance (DeFi) Yield Agent die binnen een gedecentraliseerde applicatie (dApp) bestaat en toestemming heeft om kapitaal van gebruikers te storten, opnemen en opnieuw te storten over DeFi yield-strategieën die op elk moment de gewenste prestatie-uitkomst voor de gebruiker het beste genereren. Dit is een volledig hands-off benadering waarbij de gebruiker de agent vertrouwt om continue, realtime beslissingen te nemen, waarbij het cryptolandschap wordt gescand om de juiste allocaties te waarborgen.

Vroege marktspelers zoals ParaFi, Exodus, en Andreessen Horowitz (a16z) benadrukken allemaal hoe AI tegen het einde van het decennium het merendeel van de on-chain transacties zal aansturen, waarbij sommigen wijzen op agenten die op grote schaal betalen in stablecoins, terwijl anderen wijzen op massale dataquery's vanuit de onveranderlijke database die een blockchain is, wat resulteert in 90% van alle on-chain transacties.

Met ongeveer $300 miljard aan stablecoin-aanbod en $35 miljard aan getokeniseerde reële activa, zullen investeerders en gebruikers hiervan zichzelf openen voor het AI-universum, waar traditionele deelnemers simpelweg niet toe in staat zijn. Opkomende vermogensbeheerders kunnen een premie vragen op prijsstelling en toegang tot alternatieve en op maat gemaakte strategieën die traditionele partijen simpelweg niet kunnen bieden. Dit zorgt voor een verschuiving of vervaging van de lijnen tussen de white-glove service van private banking en standaard vermogensbeheer, waardoor financiële adviseurs effectief cliënten van alle groottes kunnen bedienen met een scala aan investeringsstrategieën.

(Bron a16z State of Crypto 2025 Rapport)

Recente AI-integraties door crypto-native spelers, zoals de koppeling van metadata van echte activa aan AI-agents op MANTRA via het Model Context Protocol (MCP), en Coinbase Wallet’s MCP connectiviteit met Claude en Gemini maakt realtime cryptovragen mogelijk, oftewel het vermogen voor AI-agents om blockchaingegevens, saldi en smart contract-statussen op te vragen en te interpreteren. Initiatieven als deze breiden de mogelijkheden uit voorbij cryptocurrency naar bredere kapitaalmarkten waar AI-agents geverifieerde assetdata kunnen opvragen, interpreteren en erop kunnen handelen binnen belangrijke private-markt assetklassen.

Voor adviseurs betekenen agentische kapitaalmarkten portefeuillestrategieën die zichzelf aanpassen, belastingverliezen in realtime oogsten en dynamisch herbalanceren over getokeniseerde activa en DeFi-rendementen. Dit betekent een sprong in de manier waarop zowel crypto als on-chain effecten worden beheerd, en markeert een nieuw tijdperk waarin betrouwbare data en geautomatiseerde intelligentie de volgende generatie vermogensbeheer bepalen.

- Peter Gaffney, directeur DeFi & Digital Trading, Inveniam

Vraag het een Expert

V. Welke trends ziet u bij investeerders in de huidige markt?

Terwijl stablecoins zich blijven ontwikkelen, blijft bitcoin het anker van het marktsentiment — en we zien dat nu op de proef gesteld wordt.

Ondanks de recente frustratie over de prijsontwikkeling van bitcoin, is het opmerkelijk dat de correctie halverwege oktober (10-15%) tot de geringste behoort van alle bull-cycli. Halverwege oktober verkochten langetermijnhouders voor miljarden, maar ETF's en digitale activatrusten (DAT's) namen slechts een fractie van die vraag voor hun rekening. Het interessante? De activiteit van whales en blue whales begon rond 10 oktober weer stilletjes toe te nemen — een gezond signaal voor de langetermijnvooruitzichten van bitcoin.

Een trend die wij nauwlettend volgen, is dat beleggers vastlopen in kortetermijnhandelvalkuilen: ze proberen de markt te timen of achter altcoins aan te jagen om verliezen goed te maken. Dat is een lastige strategie, vooral wanneer men rekening houdt met belastingen en risico’s van markt timing. Het is ook vermeldenswaard dat bitcoin relatief dicht bij zijn hoogste punt ooit staat, terwijl veel altcoins aanzienlijk lager blijven.

Wat betreft de vooruitzichten, hoewel de vooruitzichten voor de rest van het jaar constructief lijken, vooral met het momentum van de op stablecoins gerichte Genius Act, blijft onze visie langetermijn. Wij geloven dat bitcoin tegen 2030 een koers van $500.000 kan bereiken.

- Bryan Courchesne, CEO, DAiM

Blijf Lezen

• IBM kondigt een platform ter ondersteuning van banken betrokken bij activiteiten op het gebied van cryptocurrency, stablecoins en tokenisatie.
• Western Union is van plan een te lancerenstablecoin voor gebruikers op zijn betalingsnetwerk.
• Visa bouwt voort op zijn stablecoin strategie met integraties in nog eens vier blockchains.